Учебник - Малыхин В.И. Финансовая математика

Оценить
(0 votes)
Полезные ссылки:
 

Финансовая математика. Малыхин В.И.

Оглавление
Предисловие 3
Часть I. ФИНАНСОВЫЕ РАСЧЕТЫ В УСЛОВИЯХ ОПРЕДЕЛЕННОСТИ 5
Глава 1. НАРАЩЕНИЕ И ДИСКОНТИРОВАНИЕ ДЕНЕЖНЫХ СУММ 7
1.1. Наращение простых процентов 7
1.2. Наращение сложных процентов 8
1.3. Сравнение силы роста простых и сложных процентов 9
1.4. Мультиплицирующие и дисконтирующие множители 10
1.5. Удержание простых и сложных процентов 11
1.6. Эквивалентность во времени денежных сумм. Математическое дисконтирование 13
1.7. Номинальная и эффективная процентные ставки 13
1.8. Непрерывное наращение и дисконтирование 14
1.9. Влияние инфляции на ставку процента 14
Вопросы и задачи 15
Глава 2. потоки ПЛАТЕЖЕЙ, РЕНТЫ 17
2.1. Потоки платежей 17
2.2. Конечная годовая рента . 18
2.3. Определение параметров годовой ренты 20
2.4. Рента конечная общая — и платежи и начисление процентов несколько раз в году 22
2.5. «Вечная» годовая рента 23
2.6. Объединение и замена рент 24
2.7. Дюрация потоков платежей 24
Вопросы и задачи 26
Глава 3. КРЕДИТНЫЕ РАСЧЕТЫ 30
3.1. Погашение займа одним платежом в конце 30
3.2. Погашение основного долга одним платежом в конце 30
3.3. Погашение основного долга равными годовыми выплатами 31
3.4. Погашение займа равными годовыми выплатами 31
3.5. Погашение займа равными выплатами несколько раз в год 31
3.6. Общий метод погашения займа 32
3.7. Формирование погасительного фонда по более высоким процентам 33
3.8. Потребительский кредит и его погашение 33
3.9. Льготные кредиты 34
3.10. Погашение традиционной ипотечной ссуды 35
3.11. Замена одного займа другим 36
3.12. Объединение займов 36
3.13. Предоставление в кредит активов 36
Вопросы и задачи 37
Глава 4. АНАЛИЗ ИНВЕСТИЦИОННЫХ ПРОЦЕССОВ 39
4.1. Пример детального анализа инвестиционного проекта 39
4.2. Общие понятия и обозначения 40
4.3. Расчет характеристик конечного проекта с начальными инвестициями и постоянными доходами 41
4.4. Расчет характеристик бесконечного проекта с начальными инвестициями 42
4.5. Определение величины инвестиций 42
4.6. Расчет годового дохода для заданной внутренней доходности проекта 42
4.7. Зависимость характеристик процесса от ставки процента 43
4.8. Сравнение инвестиционных проектов 43
4.9. Определение размера платы за аренду оборудования 44
4.10. Определение нормы доходности от сдачи оборудования в аренду 45
4.11. Арендовать оборудование или покупать? 45
Вопросы и задачи 46
Глава 5. ОБЩЕЕ ПОНЯТИЕ ДОХОДНОСТИ ФИНАНСОВЫХ ОПЕРАЦИЙ 48
5.1. Различные виды доходности операций 48
5.2. Текущая и полная доходность 50
5.3. Поток платежей и его доходность 50
5.4. Другие виды доходности 51
5.5. Мгновенная доходность 52
5.6. Эффективная и эквивалентная ставки процента 52
Вопросы и задачи 53
Глава 6. ХАРАКТЕРИСТИКИ ФИНАНСОВЫХ ИНСТРУМЕНТОВ 56
6.1. Общие сведения о финансовых инструментах 56
6.2. Курс и доходность облигации без погашения с периодической выплатой купонных процентов 57
6.3. Курс и доходность бескупонной облигации с погашением по номиналу 58
6.4. Курс и доходность бескупонной облигации с выплатой купонных процентов при погашении 58
6.5. Курс и доходность облигации с периодической выплатой процентов и погашением 59
6.6. Зависимость цены (курса) облигации от ставки процента 60
6.7. Цена вечной акции (доход — только дивиденды) 60
6.8. Банковские депозитные сертификаты 60
6.9. Арбитраж и характеристики финансовых инструментов 61
Вопросы и задачи 63
Дополнение к части I 65
Глава 7. СИСТЕМА ПРЕДПОЧТЕНИЙ ИНДИВИДА И УЧЕТ ЕЕ ПРИ ПРОВЕДЕНИИ ФИНАНСОВЫХ ОПЕРАЦИЙ 65
7.1. Система предпочтений индивида 65
7.2. Временная ценность денег для индивида 68
7.3. Полезность денег 70 Вопросы и задачи 71
Глава 8. МОДЕЛИ ТОРГОВ 73
8.1. Аукционные торги: два лица и два объекта. Общее описание 73
8.2. Максимизация разности доходов 73
8.3. Максимизация собственного дохода 75
8.4. Одновременные торги 76
8.5. Торги, в которых число лиц велико и может быть неизвестным 76
Вопросы и задачи 77
Часть II. ОСНОВЫ СТОХАСТИЧЕСКОЙ ФИНАНСОВОЙ МАТЕМАТИКИ 79
Глава 9. ИЗМЕНЕНИЕ РАСЧЕТНЫХ СХЕМ в УСЛОВИЯХ НЕОПРЕДЕЛЕННОСТИ 81
9.1. Плавающая ставка процента 81
9.2. Случайные потоки платежей 83
9.3. Рисковые инвестиционные процессы 84
9.4. Подсчет доходности вероятностных операций в условиях неопределенности 85
9.5. Общее понятие детерминированного эквивалента финансового показателя 86
Вопросы и задачи 87
Глава 10. КЛАССИЧЕСКАЯ СХЕМА ОЦЕНКИ ФИНАНСОВЫХ ОПЕРАЦИЙ В УСЛОВИЯХ НЕОПРЕДЕЛЕННОСТИ 89
10.1. Определение и сущность риска 89
10.2. Матрицы последствий и рисков 90
10.3. Анализ связанной группы решений в условиях полной неопределенности 91
10.4. Анализ связанной группы решений в условиях частичной неопределенности 92
10.5. Оптимальность по Парето 93
10.6. Правило Лапласа равновозможности 95
Вопросы и задачи 95
Глава 11. ХАРАКТЕРИСТИКИ ВЕРОЯТНОСТНЫХ ФИНАНСОВЫХ ОПЕРАЦИЙ 97
11.1. Количественная оценка риска 97
11.2. Риск отдельной операции 97
11.3. Некоторые общие измерители риска 100
11.4. Риск разорения 101
11.5. Показатели риска в виде отношений 102
11.6. Кредитный риск 102
и т.д.

 
Нравится Нравится
 
 
Полезные ссылки: